Sprickor i silvermarknaden?

[JL_GBG]

Vad tror ni andra?

Hittade följande tankar om denna fråga :

Silver refiners aren't in the stacking or investing business. They take raw materials (scrap silver, 90% silver, etc) and turn it into 1000 oz .999 fine silver bars that can be used in the big boy's financial circles on COMEX or the LMBA. They don't want the risk involved with holding silver, they just want to refine the product and collect their margin for doing so, that's their business.

So, typically when refineries buy scrap or junk silver inventory, they SHORT IT on the paper markets, so that any gain or loss in the price of silver is offset. They collect their fee for being a refinery at zero risk and everyone goes home happy. The cost to short the silver in their inventory is usually insignificant.

Or usually so it goes...

The LMBA has so little available silver the PRICE TO SHORT SILVER HAS SOARED. There's no availability of silver to borrow in order to short on the financial markets...so the price to do so has skyrocketed to 100-200% interest per year to borrow silver to short. That means just to cover your position over a few days you're looking at significant cost...way more money than refiners on a tight profit margin to begin with want to spend. So they just shut down!

So again, the reason for refineries shutting down isn't too much silver, it is ironically not enough available silver!

[JohanB]

BullionStar i Singapore: Market Update: Physical Gold & Silver Shortages

https://www.bullionstar.com/blogs/bullionstar/market-update-physical-gold-silver-shortages/

……… Several suppliers are reporting physical metal shortages and refining capacity limitations. Examples include , which is currently non-committal on new silver orders with delivery times exceeding three months. Nadir has added a spot price premium for silver of up to USD 3 per ounce, citing physical silver shortages.  has raised wholesale silver premiums by 33 percent, and The Royal Mint has announced measures for limited allocation.

Furthermore, silver lease rates have reached as high as 100 percent, indicating physical silver shortages, particularly in the London spot market. BullionStar has for years highlighted that the paper silver market is hundreds of times larger than the amount of physical silver actually available. It seems that the London paper silver charade is finally coming to an end as more people realize that the emperor has no clothes and no physical silver.………..

[august]

Jag ser att jag återigen varit en närmast perfekt kontraindikator. Det ser ut som att sådär tio minuter efter det jag skrev att jag hade svårt att se silverpriset rasa till, säg, 35 så inleddes det största endagsraset i modern tid. Jaja, vi gissar alla, vissa av oss sämre än andra.

Och nu pratar alla förståsigpåare om djup korrektion (hörde detta med 35 USD igen igår). Vissa pratar även om väldigt lång korrektion, många månader, kanske ett år. Jag erkänner mig skeptisk till detta, ffa som världen ser ut just nu.

Sedan konstaterar jag med viss förundran att silvret stigit från ca 45.6 som lägst igår till 48.2 just nu. Det är 2.6 USD på ett dygn.

Men när vi nu ändå bara gissar, är det någon som tror på att silvret har en chans att kravla sig upp ytterligare 1.8 USD innan stängning fredag. Då skulle vi få ett ATH månadsavslut, vilket vore rätt kul. Tre dagar, 1.8 USD. Eftersom jag verkar vara en kontraindikator väljer jag att säga ”inte en chans”. Men om någon annan tycker tvärtom får ni gärna säga det :-)

[Sarek]

Men när vi nu ändå bara gissar, är det någon som tror på att silvret har en chans att kravla sig upp ytterligare 1.8 USD innan stängning fredag. Då skulle vi få ett ATH månadsavslut, vilket vore rätt kul. Tre dagar, 1.8 USD. Eftersom jag verkar vara en kontraindikator väljer jag att säga ”inte en chans”. Men om någon annan tycker tvärtom får ni gärna säga det :-)

Silver påbörjar nu en nedåtgående period, enligt cykelstudier. (Exakt ifrån 1:a november). Cykelstuduer håller inte alltid utlovade projektioner, men oftast går de i mål, i alla fall i närheten.

Cykelprojektioner visar på tidpunkter för toppar och bottnar, men är inte rätt instrument för att förutspå nivåer. Till det är Elliot Wave mer lämpat.
 
Den disciplinen är jag dålig på, så jag håller mig till cykelstudier. OCH... enligt de så skall silvret gå ner i priser till i mitten på november för att därefter klättra upp igen.
Där har ni det enligt cykelmönster i alla fall.

[JohanB]

Silver Short Madness

https://www.nationalgoldconsultants.com/articles/silver-short-madness

If you have been wondering why silver prices haven’t soared in spite of the supply and demand squeeze on the market, look no further…
For months we have been talking about how the white metal has been significantly undervalued in comparison to its gold counterpart. The continual low prices have been nonsensical with the uptick in the use of silver in green energy, cell phone components and other manufacturing uses, coupled with its position as a precious metal and portfolio hedge.
However, this past week the Commitment of Traders report (COT) shed new light on the silver scenario. In the report, the focused short position in Comex silver futures came directly into the spotlight. In the reporting week that ended last Tuesday, the four largest shorts in Comex silver reinforced their position by adding more new shorts than in any other week in the past several years. These four investors added an astonishing total of 6,672 new shorts, the equivalent of 33.4 million ounces. In fact, these four major investors hold a short position of roughly 312 million ounces according to the COT report. When combined with the next four largest traders the short position in silver totals nearly 404 million ounces.
If you’re looking for a viable answer as to why silver capped out at $30/oz and declined even with significant pressure on supply and demand and visible physical shortages in the retail market, look no further. The price capping seen was caused by significant short selling on the COMEX and manipulation of silver sales in the silver ETFs.
…….fortsättning i länken

[Maestro]

Men när vi nu ändå bara gissar, är det någon som tror på att silvret har en chans att kravla sig upp ytterligare 1.8 USD innan stängning fredag. Då skulle vi få ett ATH månadsavslut, vilket vore rätt kul. Tre dagar, 1.8 USD. Eftersom jag verkar vara en kontraindikator väljer jag att säga ”inte en chans”. Men om någon annan tycker tvärtom får ni gärna säga det :-)

Silver påbörjar nu en nedåtgående period, enligt cykelstudier. (Exakt ifrån 1:a november). Cykelstuduer håller inte alltid utlovade projektioner, men oftast går de i mål, i alla fall i närheten.

Cykelprojektioner visar på tidpunkter för toppar och bottnar, men är inte rätt instrument för att förutspå nivåer. Till det är Elliot Wave mer lämpat.
 
Den disciplinen är jag dålig på, så jag håller mig till cykelstudier. OCH... enligt de så skall silvret gå ner i priser till i mitten på november för att därefter klättra upp igen.
Där har ni det enligt cykelmönster i alla fall.

@Sarek vilka cykler eller vilken cykelteori följer du? Nyfiken:)

[Sarek]

Det finns många olika cykelteorier, och sätt att arbeta med dem, för börsen som aktier och varuslag. En del tittar på 5 års cykler och även högre.
När jag trejdar, och har cykler som stöd, tittar jag på som högst månadscykel. Framförallt är lägre cykler är de som är mest användbara. Man kan gå ner ända till 4-timmars och t.o.m 2-timmarscykler.

När en halvcykel av en högre cykel går ner samtidigt som den högre och samtidigt även kvartscykeln, benämnd daglig cykel, så är projektionen både mer säker och utfallet ofta kraftigare. Om man är trejdare så skall man vara alert vid de tillfällena.

Cykler är inga statiska saker, utan man får skifta längden på och placeringen av dem allt efter som marknaden det påbjuder.

Vad det i stort sett handlar om med cykler är att det är kapital som går in och ut i t.ex. nu ett varuslag som silver. När en cykel toppar så är inflödet av kapital på topp. Och motsatt i botten av en cykel.

När man tittar på cykler skall man veta att de bara i stort sett ger riktningen på den. Den förutsäger inte så bra prisnivån på toppen eller botten. Där är EW > Elliot Wave det man i stället skall använda. Jag förstår principen för EW analyser bra, men tycker att det svårt att på ett tillförlitligt sätt själv göra diagrammen.
Men jag är med i ett amerikanskt forum för trejdare där en medlem är riktigt duktig på detta, och som jag tittar på.
Jag kan inte länka dit då man måste vara inbjuden för att få inloggningsmöjligheter och det är bara sajtägaren som bjuder in folk. Hur jag kom med där är en längre historia som jag inte tar upp här och nu.

[Maestro]

Tack för en översiktlig beskrivning. Jag känner till flera cykler (teorier) men ingen jag lärt mig använda för trading. ElliottWave har jag däremot använt. Fungerar dock så där just för mining stocks. Gissningsvis för att det är mer "manipulerat" än vanliga aktier.